トータルリターン

投資信託を買うとき、いくらの値段で買ったのかをしっかり把握しておくことはとても大切です。買った値段が、利益が出ているかどうかの判断材料になるだけでなく、これからの投資の作戦を立てる上でも欠かせません。投資信託は、一度にたくさん買うこともありますが、何回かに分けて少しずつ買う場合もあります。このようなとき、都度異なる購入金額を一つの基準にまとめる必要があります。その基準となるのが個別元本と呼ばれるものです。 個別元本とは、簡単に言うと、複数回に分けて買った投資信託の平均購入価格のことです。計算方法は、買った金額の合計を、持っている口数で割るというものです。例えば、1万円で10口、2万円で20口買ったとしましょう。合計金額は3万円、口数は30口ですから、個別元本は1口あたり1000円と計算できます。この計算方法を加重平均と言い、買った金額と持っている口数の割合を適切に反映した値になります。 個別元本を使うメリットは、投資の成果を正しく把握できる点にあります。例えば、ある投資信託を1口1000円の時に10口、1口1200円の時に10口買ったとします。現在の価格が1口1100円だとしましょう。単純に現在の価格と最初の購入価格(1000円)だけを比べると、100円の利益が出ているように見えます。しかし、個別元本は1100円ですから、実際には利益も損失も出ていない状態です。このように、個別元本を使うことで、複数回に分けて購入した場合でも、全体の投資成績を正しく評価することができます。 つまり、個別元本は、何回かに分けて買った金額を一つにまとめて、基準となる値として示してくれる大切な指標と言えるでしょう。