アクティブ運用で市場平均超えを狙う

アクティブ運用で市場平均超えを狙う

アクティブ運用とは

活発な運用とは、市場全体の平均的な利益を上回ることを目標とする投資の方法です。例えば、日経平均株価や東証株価指数といった指標を基準とし、それを超える利益の獲得を目指します。運用を担う担当者は、市場の動きや会社の業績などを細かく調べ、将来性のある株を選び出して投資を行います。担当者の専門的な知識やこれまでの経験に基づいて株を選ぶことで、市場の平均よりも高い成果を上げることを目指します。

活発な運用では、市場の状況に合わせて投資する対象や割合を柔軟に変えていくことが大切です。市場が大きく変動する局面では、損失を最小限に抑えるために、現金の割合を増やすなど、守りの運用を行うこともあります。反対に、市場が好調な時には、積極的に株に投資することで大きな利益を狙うこともあります。このように、市場環境を的確に判断し、臨機応変に対応していくことが、活発な運用で成功するための鍵となります。

活発な運用を行う場合、運用を専門家に任せることが一般的です。投資信託や年金基金などがその代表的な例です。これらの運用機関は、専門の担当者を多数抱え、市場の動向を常に監視しています。彼らは、膨大な情報を分析し、最適な投資判断を下すための努力を日々続けています。活発な運用は、市場平均を超える利益を狙える一方で、状況によっては損失が出る可能性もあります。そのため、投資する際には、リスクとリターンのバランスをしっかりと見極めることが重要です。長期的な視点に立ち、自身の資産状況や投資目標に合わせて、活発な運用を行うかどうかを判断する必要があります。

パッシブ運用との違い

「積極運用」と「受動運用」、それぞれの運用方法にはどのような違いがあるのでしょうか？まず、受動運用は市場全体の動きに合わせるのが特徴です。日経平均株価やTOPIXといった市場の指標と同じように、株や債券を組み合わせて運用を行います。そのため、市場全体の平均と同じくらいの収益を目標としています。まるで大きな流れに身を任せるように、市場全体の動きに沿って投資を行うため、運用にかかる手間や費用は少なくて済みます。一方で、市場の平均を大きく上回る利益を得ることは難しいと言えます。

これに対して、積極運用は市場平均を上回る利益を目指します。市場を分析し、将来値上がりしそうな株や債券を専門家が選んで運用します。そのため、市場平均よりも高い収益を狙うことができます。しかし、常に市場を分析し、銘柄の売買判断を行う必要があるため、運用にかかる費用は高くなります。また、市場の状況によっては、平均を下回る結果になる可能性も否定できません。

どちらの運用方法が良いかは、人それぞれです。大きな利益を狙いたいけれど、多少損をする可能性も受け入れられる人は、積極運用が良いでしょう。一方、安定した運用をしたい、大きな損失は避けたいという人は、受動運用の方が向いているでしょう。自分の投資の目的や、どれくらい損失を受け入れられるかをじっくり考えて、自分に合った運用方法を選びましょう。

高い運用コスト

資産を育てる方法として、じっくりと時間をかけて増やす運用には、大きく分けて二つのやり方があります。 一つは、市場全体の動きに合わせて投資するやり方、もう一つは、市場の動きを上回る利益を目指して、専門家が銘柄を選別したり売買のタイミングを調整するやり方です。後者のやり方は、より高い利益の可能性を秘めている反面、運用にかかる費用も高くなる傾向があります。

専門家が銘柄を調査し、分析し、売買の判断を行うには、多くの手間と時間がかかります。市場の状況を常に把握し、将来の動向を予測するためには、高度な専門知識と豊富な経験が必要です。そのため、質の高い運用を行うには、優秀な専門家チームが必要となり、人件費をはじめとする運用コストは必然的に高くなります。また、利益を追求するために頻繁に売買を行う場合、その都度取引手数料が発生し、運用コストをさらに押し上げます。

これらの費用は、運用で得られた利益から差し引かれるため、投資家が実際に手にする利益を減らす要因となります。例えば、同じ運用成績を上げたとしても、運用コストが高ければ、投資家の手元に残る利益は少なくなります。逆に、運用コストが低ければ、より多くの利益を確保することができます。

したがって、運用を始める際には、見込まれる利益だけでなく、運用にかかる費用にも注意を払うことが大切です。複数の運用商品を比較検討し、それぞれの運用コストを把握することで、より効率的に資産を育てることができます。目先の利益だけに囚われず、長期的な視点で運用コストを考慮することで、着実に資産を増やす道が開けるでしょう。

市場平均超えの可能性

お金を育てる方法として、市場全体の動きに連動する運用方法だけでなく、市場平均を上回ることを目指す運用方法もあります。これは、市場の状況をしっかりと見極め、それに合わせて投資する対象や時期を調整することで、市場全体よりも高い利益を狙うものです。

この方法では、経験豊富な運用担当者が、市場を分析し、将来性のある会社や適切な投資のタイミングを見極めます。市場が大きく変動する時こそ、この方法の強みが発揮されます。市場が不安定な時でも、状況に合わせて投資戦略を柔軟に変えることで、混乱を乗り切り、高い利益を目指せるからです。

例えば、ある会社が新しい技術を開発して、将来大きく成長する可能性があるとします。市場全体が低迷している時でも、運用担当者はその会社の将来性を見込んで投資を行うかもしれません。もしその会社が予想通り成長すれば、市場全体の動きに関係なく高い利益を得ることができます。

しかし、常に市場平均を上回れるとは限りません。市場の予測は難しく、どんなに優秀な運用担当者でも、常に正しい判断ができるとは限らないからです。また、市場全体が大きく上昇する局面では、個別の銘柄を選ぶよりも市場全体に投資する方が高い利益を得られる場合もあります。

つまり、この運用方法は、市場平均を超える利益を得られる可能性を秘めている一方、運用担当者の手腕に大きく左右されるため、常に成功するとは限らないことを理解しておく必要があります。投資する際には、リスクとリターンをよく考えて、自分に合った方法を選ぶことが大切です。

運用実績の確認を忘れずに

投資で成功するには、運用状況の確認が欠かせません。特に、市場の動きに合わせて機動的に売買を行う「アクティブ運用」型の投資信託を選ぶ際は、過去の運用実績をよく見ておく必要があります。もちろん、過去の成績が将来の利益を約束するものではありません。しかし、運用を任されている人の腕前や、投資戦略がどれほど効果を発揮しているかを知るための重要な手がかりとなります。

投資信託を選ぶ際には、短期的な成績の浮き沈みに一喜一憂するのではなく、長い目で見て安定した運用成果を上げているかどうかをじっくり比較検討することが大切です。５年、１０年といった長い期間で、着実に利益を積み重ねている投資信託は、信頼できる運用体制が整っていると考えられます。

また、運用実績だけでなく、その投資信託がどのような方針で運用されているのか、どのようなものに投資をしているのかといった点も確認しておきましょう。例えば、国内の株式に重点的に投資するのか、それとも外国の債券に投資するのかなど、投資対象によってリスクやリターンの特徴が大きく異なります。自分の投資の目的や、どれくらいの損失までなら受け入れられるのかといったリスク許容度と、投資信託の特徴が合致しているかどうかを慎重に見極める必要があります。

投資信託を選ぶ際には、複数の情報源から情報を集め、内容を丁寧に確認することが大切です。目先の利益に惑わされず、じっくりと時間をかけて自分に合った投資信託を選びましょう。

リスクとリターンのバランス

お金を育てるには、リスクとリターンをよく考えることが大切です。リスクとは、投資したお金が減ってしまうかもしれない危険のことです。リターンとは、投資によってお金が増えるかもしれない利益のことです。この二つは、切っても切れない関係にあります。

高いリターンを得ようと思えば、それだけ大きなリスクを負うことになります。例えば、宝くじは当たれば大きなリターンを得られますが、当たる確率は非常に低く、ほとんどの人は元よりもお金が減ってしまいます。逆に、銀行預金はリスクは低いですが、リターンもそれほど高くありません。

投資信託には、市場全体の平均と同じような値動きを目指す運用方法と、平均よりも高いリターンを目指して積極的に売買を行う運用方法があります。後者は、高いリターンが期待できる一方で、市場平均を下回る損失が出る可能性も高くなります。どちらが良いかは、どれだけのリスクを負えるかによって変わってきます。

自分がどれだけのリスクを負えるかは、リスク許容度と呼ばれ、年齢や収入、生活状況、投資経験などによって異なります。例えば、若い人は老後まで時間があるので、多少のリスクを負っても長期的に投資することで損失を取り戻せる可能性が高いため、リスク許容度は高めです。逆に、高齢で退職金など限られた資金で生活している人は、大きな損失が出ると生活に支障が出るため、リスク許容度は低めです。

自分に合った投資信託を選ぶためには、まず自分のリスク許容度を把握することが重要です。そして、そのリスク許容度の範囲内で、適切なリターンを目指す投資信託を選びましょう。焦って高いリターンを求めすぎると、大きな損失を被る可能性があります。投資は長い目で見ることが大切です。日々の値動きに一喜一憂するのではなく、じっくりと時間をかけてお金を育てていきましょう。